La gestion du risque (risk management), est une discipline qui connait un fort essor depuis plusieurs années. Loin de se limiter au domaine financier, elle peut s’appliquer pour toute organisation et activité.

Le Cadre de Référence de la Gestion des Risques est l’oeuvre d’un groupe de travail composé des principaux organismes de la
gestion des risques au Royaume Uni : l’Institute of Risk Management (IRM), l’Association of Insurance and Risk Managers (AIRMIC) et le National Forum for Risk Management in the Public Sector (ALARM).

Paru en 2002, il a pour objectif de préciser, au niveau du risk management pour une organisation :

• la terminologie,
• le processus de déploiement de la gestion,
• des risques,
• l’organisation de la gestion des risques,
• l’objectif de la gestion des risques.

http://www.theirm.org/publications/PUstandard.html

Traduction française : http://www.theirm.org/…/French_Risk_Management_Standard_021203.pdf

Bien que l’option finance dans sa forme actuelle (210h de cours sur une année) soit une nouveauté de la rentrée 2007-2008 à l’ECE, la finance quantitative est abordée depuis quelques années dans un certains nombre de projets étudiants, via notamment la voie d’approfondissement Computational Finance et les projets de fin d’études qui en découlent.

Voici à titre indicatif trois sujets de projets de fin d’études 2006-2007 portant sur la finance de marché, abordée d’un point de vue “computational”.

Pricing d’Equity Default Swaps (EDS)

Les EDS sont des produits récents et très attrayants pour les « sales » actuellement, notamment grâce à la plus grande transparence de l’évènement déclencheur du contrat ainsi qu’aux multiples nouvelles opérations de diversification de portefeuille et d’arbitrage créées.

Produits exotiques

Notre sujet consistait à recenser 40 produits dérivés (hors les produits vanille et Black – Scholes) que nous avons regroupé en familles de catégories différentes dont les principales propriétés ont été listées.

Quantification bayésienne du risque opérationnel pour la Banque de France

L’objectif de ce projet réalisé pour la Banque de France est de modéliser des prévisions de risque à partir des «pertes réelles» et des «dires d’experts».